滴滴携手联想入主现代财险 互联网化成中小财险突围路径

伴随着银保监会一纸增资方案批复的落地，历时两年之久，滴滴出行(下称“滴滴”)自带超过5亿用户与联想控股双双以32%的持股比例，并肩坐上现代财险第二大股东席位。

至此，现代财险的身份由纯外资险企变为合资，而借助滴滴网约车场景优势，现代财险“出行+保险”市场的想象空间也被打开。

于滴滴而言，保险牌照的再下一城，不仅为其布局金融版图添砖加瓦，也增加了又一种流量变现的可能。

正如寻求志同道合的朋友一般，除了看好财险市场外，“你有故事，我有酒”才是最终各方走到一起的根源。

引入联想、滴滴两大股东后，现代财险在战略定位上如何规划?

3月12日，三家公司在接受时代周报记者采访时，给予一致的回应，“将携手着力打造一家科技型财产保险公司”。

对于外界普遍关注的，滴滴在拿下保险公司牌照后，其金融版图还将怎样演变?3月12日，滴滴人士向时代周报记者透露，滴滴金融服务源于出行，基于此，未来会将金融服务划分为两大板块—普惠金融和产业金融。

“滴滴、联想是以互联网+和科技为代表的头部公司，他们的入股对各方来说是一种双赢，滴滴可以通过保险业务实现车主、乘客的客户转化变现，而现代财险则可以借助共享出行的场景和流量，拓宽营销渠道。此外，联想控股曾多次参与保险公司筹建，也可以在专业经验上给予现代财险相应的支持。”3月13日，中国邮储银行高级经济师卜振兴对时代周报记者分析指出。

互联网化成中小财险突围路径

3月10日，银保监会发布了关于现代财险变更注册资本的批复，增资后，现代财险的注册资本金由5.5亿元变为16.67亿元。

此轮增资扩股最大的看点是，现代财险引入4家新股东，其中，PC龙头联想与出行巨头滴滴控股的迪润(天津)科技有限公司(下称“迪润科技”)，并列成为现代财险第二大股东，分别持有32%股权。

2019年7月26日，现代财险曾发布公告称拟新增注册资本金，彼时，联想和迪润科技就在新股东认购名单中，拟分别持有现代财险32%股权。现代财险当时表态，此次定增是为积极应对中国财产保险行业竞争环境，把握中国市场机遇，同时满足公司业务结构调整及业务发展需求。

“早在2018 年年初，现代海上、联想控股及滴滴三方就已开始探讨潜在合作可能，前期各方对交易达成了一致意见。”3月12日，滴滴人士对时代周报记者透露。

上述滴滴人士就指出，公司希望找到有创新精神和科技优势的合作伙伴共同推动行业发展，而联想具有丰富的产业资源和行业经验，各股东方将携手打造科技型财险公司。

3月12日，现代财险相关负责人告诉记者，增资完成后，公司将运用“大数据、人工智能、云平台、智能硬件、互联网技术”等创新科技手段，并充分利用股东的科技优势及丰富的资源，搭建全新的保险科技平台，持续优化技术模型，逐步探索产品设计与定价、渠道、服务和组织体系的深度创新。

从行业趋势上看，滴滴、联想入股现代财险，也是财险业生态发展中的一个缩影，在头部效应聚集、车险市场趋于饱和的背景下，中小财险公司盈利环境愈发艰难，而与互联网巨头合作，借助科技手段和流量场景来提升保险业务收入，也成为一种破局方式。

“包括现代财险在内的中小财险主体，目前的生存环境并不是很好，尤其是在车险费率改革之后，头部保险公司市场占比很高，挤压了中小财险公司的生存空间，间接导致保费收入放缓，而固定成本又难以分摊，盈利压力从而加大。” 3月14日，国务院发展研究中心金融研究所教授朱俊生对时代周报记者表示。

时代周报记者注意到，银保监会发布2019年保险业经营数据显示，财产险公司2019年累计实现原保险保费收入1.3万亿元，同比增长10.72%，低于人身险公司整体增速，也低于行业整体增速。

据朱俊生分析指出，近两年，部分中小财险公司为了摆脱盈利下滑、常年亏损等局面，也开始寻求商业模式的变革，科技就成为一个很重要的路径，所以“互联网+保险”的合作模式越来越多，一方面，财险公司可以借助互联网平台流量场景的优势，提升获客能力;另一方面，利用大数据等科技手段，也可以给保险业务降低成本，盈利模式更加可持续。

滴滴的金融野心

财险公司寻求科技转型的另一面是，互联网巨头为寻求流量变现，也纷纷涉足金融行业。

作为现代财险此次增资扩股的主要角色，滴滴的金融野心也再度被摆上台面。

先来看滴滴背后庞大的用户量。2019年7月，据滴滴出行唐剑表示，目前滴滴注册用户超过5.5亿，每天完成高达110亿次运转。

“滴滴基本掌握了整个出行产业链上的一些基础数据资料，这可以为用户提供比较精准的金融服务，这也是很多互联网公司所流行的做法。”3月12日，柒财智库高级研究员毕研广分析称。

为此早在2015年，滴滴便开始布局金融业务。如今，通过收购和入股方式，滴滴已经取得支付、网络小贷、融资租赁、商业保理、保险及保险代销6块金融牌照。

“金融行业需要专业度，不专业会导致应用的风控失效或风控失灵，互联网企业去衍生金融业务很容易产生不专业的问题。”毕研广认为，传统金融机构需要严格的操作条例、业务模式、风险测评度以及压力测试，而互联网企业的思维恰好相反，讲究的是扩张和市场占有率，业务模式展开后反而容易产生风险问题。

“互联网极简思维会埋下很多纠纷，存在合规风险和诉讼风险。对于条款的说明义务，尤其是复杂条款是不够的。”3月12日，北京工商大学保险专业副主任宋占军对时代周报记者表示。

以互联网保险为例，据数据显示，2018年，中国银保监会及其派出机构共接收互联网保险消费投诉10531件，同比增长121.01%。其中，涉及财产保险公司8484件，同比增长128.25%;涉及人身保险公司2047件，同比增长95.32%

关键词： 滴滴 联想 互联网 中小财险